ดังนั้นฉันจึงวางแผน ACF / PACFของผลตอบแทนน้ำมันและคาดว่าจะเห็นความสัมพันธ์เชิงบวกบางอย่าง แต่ด้วยความประหลาดใจของฉันฉันได้รับความสัมพันธ์เชิงลบที่สำคัญเท่านั้น ฉันจะตีความกราฟข้างต้นได้อย่างไร พวกเขาดูเหมือนจะบ่งชี้ว่ามีแนวโน้มที่ผลตอบแทนน้ำมันจะเพิ่มขึ้นเมื่อมันลดลงก่อนหน้านี้และในทางกลับกันพฤติกรรมจึงสั่นไหว โปรดแก้ไขฉันหากฉันผิด
คำตอบ:
ACF เชิงลบหมายถึงการที่น้ำมันกลับมาเป็นบวกสำหรับการสังเกตหนึ่งครั้งเพิ่มความน่าจะเป็นที่จะได้ผลตอบแทนน้ำมันเชิงลบสำหรับการสังเกตอีกครั้ง (ขึ้นอยู่กับความล่าช้า) และในทางกลับกัน หรือคุณสามารถพูดได้ (สำหรับอนุกรมเวลาที่อยู่กับที่) ถ้าการสังเกตหนึ่งครั้งสูงกว่าค่าเฉลี่ยการสังเกตอีกแบบหนึ่ง (ขึ้นอยู่กับความล่าช้า) นั้นต่ำกว่าค่าเฉลี่ยและในทางกลับกัน ดูที่ "การตีความความสัมพันธ์เชิงลบอัตโนมัติ "