ฉันจะคำนวณความเกลียดชังความเสี่ยงสัมพัทธ์ของการตั้งค่า Epstein-Zin ได้อย่างไร
\newcommand{\E}{\mathbb{E}} คำนำ คำถามนี้เป็นคำถามที่เกี่ยวข้องกับคนนี้เกี่ยวกับความยืดหยุ่นของการทดแทนข้ามและหนึ่งที่เกี่ยวกับความหมายของความเกลียดชังความเสี่ยงแน่นอนนี้ (มันเกี่ยวข้องกับอันดับที่สองตราบเท่าที่คำจำกัดความของความเกลียดชังความเสี่ยงสัมพัทธ์สามารถถูกกระตุ้นด้วยปริมาณที่แก้ U(C(1−RRA/2))=E[U(C(1−ϵ))∣C].U(C(1−RRA/2))=E[U(C(1−ϵ))∣C]. U(C(1-RRA/2)) = \E[U(C(1-\epsilon))\mid C]. คำถาม ในคำถามนี้ฉันต้องการทราบวิธีคำนวณความเสี่ยงที่น่ารังเกียจ ของ Epstein-Zin ขอให้ลำดับการบริโภคได้รับและให้ ) ตอนนี้สมมติว่าฉันมีการตั้งค่า Epstein-Sin, โดยที่คือตัวรวบรวมเวลาและเป็นเงื่อนไข ตัวดำเนินการเทียบเท่าที่แน่นอน นั่นคือ และ C=(C0,C1,...)C=(C0,C1,...)C=(C_0, C_1,...)C+t=(Ct,Ct+1,...)Ct+=(Ct,Ct+1,...)C_t^+ = (C_t, C_{t+1}, ...)fqf(c,q)=((1-β)c1-ρ+βq1-ρ)1Ut(C+t)Ut=f(Ct,q(Ut+1(C+t+1)))={(1−β)C1−ρt+β(Et[U1−γt+1])1−ρ1−γ}11−ρ,Ut(Ct+)=f(Ct,q(Ut+1(Ct+1+)))Ut={(1−β)Ct1−ρ+β(Et[Ut+11−γ])1−ρ1−γ}11−ρ,\begin{align*} U_t(C_t^+) &= f(C_t, q(U_{t+1}(C_{t+1}^+))) \\ U_t &= \left \{(1-\beta) C_t^{1-\rho} + \beta \left(\E_t[U_{t+1}^{1-\gamma}]\right)^{\frac{1-\rho}{1-\gamma}} \right\}^{\frac{1}{1-\rho}}, \end{align*}fffqqq qt=q(Ut+1)=(Et[U 1 - γ t + 1 ])1f(c,q)=((1−β)c1−ρ+βq1−ρ)11−ρf(c,q)=((1−β)c1−ρ+βq1−ρ)11−ρ …